Сколько денег в месяц Вам достаточно, чтобы чувствовать себя счастливым человеком?

Исследование портала Superjob выяснило, что среднестатистическому жителю России в 2019 году для счастья нужно иметь ежемесячный доход не менее 161000 руб. Подробности здесь.

При этом у половины Россиян зарплаты ниже 34300 руб. 

Разрыв между реальным и желаемым уровнем дохода огромен. Жить на одну зарплату становится кошмарным сном...

Кто-то ищет возможность подработки, другие учатся торговать на финансовых рынках, а кто-то предпочитает пассивное инвестирование через управляющие компании, ПИФы, вкладывает деньги в различные инвестиционные и хедж-фонды, пользуется услугами доверительного управления капиталом, коллективных инвестиций или социального трейдинга.

Доверительное управление на рынке ценных бумаг в России – это услуга, которая оказывается профессиональными участниками рынка – банками, брокерами, управляющими компаниями, инвестиционными советниками, имеющими лицензию ЦБ РФ. Список профессиональных участников рынка с лицензией ЦБ РФ Вы можете посмотреть здесь 

Доверительное управление имуществом и ценными бумагами в России регулируется ГК РФ, Глава 53

Много вариантов управления средствами инвестора существует на рынке Forex.

Среди них индивидуальное управление Вашим счетом профессиональным трейдером, копирование сигналов, PAMM/LAMM/МАМ - счета.

Поскольку FOREX — это международный рынок и многие брокеры, провайдеры сигналов, платформы социального трейдинга, операторы счетов коллективных инвестиций и трейдеры находятся не в России, то их услуги регулируются законодательством страны, где они зарегистрированы и подчиняются требованиям соответствующих местных регуляторов финансовых рынков.

При использовании их сервисов Вам потребуются профессиональные юридические и налоговые консультации специалистов, которые знают как требования законодательства страны, налоговым резидентом которой Вы являетесь, так и страны, где зарегистрирован провайдер услуг.

Если Вы доверяете управление своим счетом профессиональному трейдеру, копируете сигналы или используете инвестирование в PAMM/LAMM/МАМ – счета, Вы не тратите время на самостоятельное совершение сделок и, в идеале, получаете прибыль значительно выше доходности по банковскому депозиту.

Но так ли все хорошо и безопасно? 

К сожалению нет, есть риски и подводные камни.

Если Вы перечисляете деньги на счет трейдера, возникают нерыночные риски: 

• Вы полностью теряете контроль над своими деньгами. Есть риск мошенничества – трейдер может вывести деньги со счета и истратить их. Трейдер, может быть добросовестным, но заболеть, попасть в аварию или да, все люди смертны... 

Не факт, что в такой ситуации Вы сможете вернуть свои деньги быстро или вообще сможете их вернуть.

• Если деньги находятся на Вашем счету и трейдер получает возможность только совершать сделки, торговые решения могут быть неудачны, и в результате серии убыточных сделок, Вы теряете свой депозит. 

Совершение небиржевых операций покупки-продажи валют может быть истолковано с точки зрения законодательства РФ как сделки пари, которые в соответствии со Статьей 1062 ГК РФ не подлежат судебной защите, за исключением требований лиц, принявших участие в играх или пари под влиянием обмана, насилия, угрозы или злонамеренного соглашения их представителя с организатором игр или пари, а также требований, указанных в пункте 5 статьи 1063 ГК РФ. Кроме того, крайне трудно будет доказать, что фактически сделки на Вашем торговом счету совершались не Вами.

Если Вы все-таки хотите заключить договор с трейдером и поручить ему торговлю на Вашем счету, обязательно обсудите и согласуйте:

 торговые стратегии, которые будет применять трейдер,

лимит возможной просадки по счету, которую Вы можете допустить и сверх какой суммы убытков трейдер будет обязан их компенсировать за счет своих средств,

 каким именно образом будет осуществляться контроль торговых рисков со стороны трейдера и с Вашей Стороны как инвестора? 

Имеет смысл применять специальных роботов - риск-менеджеров, которые будут контролировать максимальную просадку по эквити счета, или договориться с брокером об индивидуальном уровне стоп-аута в соответствии с уровнем максимально допустимой просадки по Вашему торговому счету, при достижении которого торговля немедленно прекращается в автоматическом режиме.

* Напишите в комментариях — интересно ли Вам узнать больше о роботах для риск-менеджмента?

При использовании автоматического копирования сигналов через сигнальные сервисы, которые позволяют копировать сигналы трейдера на Ваш счет (при этом счет трейдера и счета получателей сигналов могут быть открыты у разных брокеров):

 сделки не будут повторяться абсолютно точно на Вашем торговом счету, так как есть физическая задержка по времени передачи сигнала с одного счета на другой, особенно, если счета открыты у разных брокеров.

 если размер счета, с которого копируются сигналы сильно отличается от Вашего в результате небольшой просадки на крупном счете провайдера сигналов, Ваш мелкий счет может быть попросту слит.

 если Вы платите за сигнал не % от прибыли, а фиксированную сумму ежемесячно, если прибыль меньше, чем абонентская оплата провайдеру сигналов, Вы в результате получаете убыток.

При инвестировании в ПАММ – счета средства инвесторов собираются в единый виртуальный пул, и трейдер торгует этим пулом как единым счетом, не имея непосредственного доступа к инвесторским счетам. 

Полученная прибыль за вычетом доли трейдера распределяется между инвесторами пропорционально их доле участия в ПАММ – счете. Здесь присутствует риск, что реальная доля инвестора по сговору между трейдером и брокером будет занижена и инвестор получит прибыли меньше, чем должно быть фактически. У инвестора нет возможности проверить как обстоят дела на самом деле и остается только надеяться, что брокер дорожит своей репутацией и честно выполняет все свои обязательства по предоставлению инфраструктуры для ПАММ.

Дополнительный и очень серьезный риск может быть связан с тем, что Forex-брокер окажется мошеннической «кухней», перестанет работать и все деньги инвесторов в ПАММ исчезнут. Такая история несколько лет назад произошла с брокерами Forex Trend и Panteon Finance, активно развивавшими экосистему ПАММ-счетов.

ЛАММ – счета предназначены для индивидуального подключения к копированию сделок трейдера внутри одного и того же брокера. 

При инвестировании через ЛАММ – счета надо учитывать, что размеры счета трейдера – провайдера сигналов и размер счета инвестора должен быть примерно одинаков. 

В противном случае небольшая просадка на счете трейдера окажется несоразмерно большой для счета инвестора, что может привести к полному сливу депозита.

МАМ – счет позволяет трейдеру управлять счетами нескольких инвесторов, копируя на них сигналы основного счета трейдера. При этом инвесторы могут также открывать сделки на своих счетах. При инвестировании с использованием МАМ-счета сохраняются все риски описанные выше плюс появляется риск дополнительных убытков от несогласованных действий инвестора и трейдера на счете Инвестора.

Если доверительным управление средствами Инвестора занимаются сотрудники брокера возникает конфликт интересов, в результате которого у брокера возникает соблазн:

• занизить доходность и показать не всю прибыль

• использовать деньги клиента в своих целях, не ставя клиента в известность

• капитал клиента может быть использован для особо рискованных сделок.

Именно по этой причине европейские и американский (США) регуляторы запрещают брокерам оказывать услуги доверительного управления.

Если Вас не пугают рыночные, нерыночные риски и возможный конфликт интересов, прежде чем поручать кому-либо торговать на Вашем торговом счете или передавать Ваш капитал в управление — 

внимательно согласуйте договора с Вашим контрагентом, 

уточните все термины до полной ясности, 

согласуйте распределение прибыли от успешных сделок, 

принципы риск-менеджмента и условия компенсаций в случае чрезмерной просадки на счете!

При проведении переговоров об инвестировании, покупке сигналов, доверительном управлении, etc и договариваясь о распределении прибыли не забудьте учесть в расчетах, что Вам будет необходимо заплатить налог на доходы, полученные в результате трейдинга и инвестиций.

Для того чтобы провести переговоры с трейдером и другими провайдерами финансовых услуг, общаясь с ними на одном языке, имеет смысл пройти обучение по торговле на финансовых рынках, даже если Вы сами не планируете заниматься трейдингом!

Изучить основы прибыльного трейдинга в формате «от А до Я» Вы сможете на занятиях нового автора Инфоклуба Свилена Дмитрова.

С подробностями программы обучения Вы можете ознакомиться на сайте >>>                                          
Чтобы получить больше информации, вступайте в группу Инфоклуба >>>

--------------------------

* Данный обзор не является инвестиционной рекомендацией. Принимая решение об инвестировании получите индивидуальные консультации у сертифицированных специалистов по инвестициям и налогам.